KCGI자산운용이 미국과 한국의 인공지능(AI) 핵심 기업에 선별 투자하는 펀드를 출시하며 글로벌 AI 투자 전략 확대에 나섰다. 단순 테마 추종을 넘어 양국 산업 구조를 결합한 '밸류체인 투자'로 차별화를 꾀했다.

KCGI자산운용은 21일 'KCGI피델리티한미AI테크펀드[주식]'를 출시했다고 밝혔다. 이번 상품은 지난 1월 피델리티와 전략적 제휴 이후 선보이는 두 번째 펀드다.

이 펀드는 피델리티의 글로벌 리서치 네트워크와 KCGI의 액티브 운용 역량을 결합한 구조다. 피델리티가 미국 AI 기업 중심의 자문 포트폴리오를 제공하면, KCGI가 이를 검증하고 한국 기업은 자체 운용 프로세스로 선별해 편입한다.

미국 투자 비중은 소프트웨어, 반도체, 네트워크, 디바이스 등 AI 생태계를 주도하는 혁신 기업 중심으로 구성된다. 한국은 HBM(고대역폭 메모리) 반도체와 전력기기, 로봇 부품 등 제조 기반 경쟁력을 갖춘 기업에 집중 투자한다.

운용 방식도 차별화했다. 피델리티는 약 150개 기술주 유니버스 가운데 20~40개 종목만 압축 선별하는 액티브 전략을 적용하며, KCGI는 자체 모델포트폴리오와 비교해 비중을 조정하는 방식으로 최종 포트폴리오를 구성한다.

국내 주식은 정량 스크리닝을 통해 2600개 상장사 중 약 200개를 선별한 뒤 반도체, 전력기기, 로봇, 자동차 등 유망 산업 중심으로 최종 투자 종목을 선정한다.

KCGI자산운용은 "AI라는 구조적 변화 속에서 실적이 가시화되는 기업을 선별해 집중 투자할 것"이라며 "글로벌 리서치와 국내 운용 노하우를 결합해 초과 수익을 추구하겠다"고 밝혔다.

해당 펀드는 위험등급 2등급의 주식형 상품으로 환헤지는 적용하지 않는다. 총보수는 Ae클래스 기준 1.11%이며, 21일부터 KCGI자산운용 등을 통해 가입할 수 있다.

한편 KCGI자산운용은 펀드 출시를 기념해 '한미AI테크 퍼즐 챌린지' 이벤트를 진행하고, 추첨을 통해 기프티콘과 상품권 등을 제공할 예정이다.