'AI·디지털 전환·서버수요…' 반도체 슈퍼 사이클 돌아온다
메모리 반도체 시장의 슈퍼사이클(대호황)이 시작됐다. 인공지능(AI) 개발 붐과 산업계의 빠른 디지털 전환(Digital Transformation, DT)에 따른 클라우드 컴퓨팅 수요 폭등 등이 여느 때보다도 견고하게 반도체 수요를 받치고 있다.12일 지난해 8월 1만 8000포인트(pt)까지 떨어졌던 DXI 지수가 지난 5월 3만 포인트까지 회복한 데 이어 계속해서 상승하고 있다. DXI지수는 D램익스체인지(DRAMeXchange)에서 내는 D램 현물 가격 지수로써 반도체 업황 지표다. 반도체 제조사 '슈프림 일렉트로닉스(Supreme Electronics)'가 DRAM과 NAND 플래시 메모리 가격이 올 하반기 상반기 대비 가격 상승이 둔화하겠지만 계속 상승할 전망이라고 밝혔다. DXI 지표가 계속 상승하면서 D램익스체인지(트랜드포스)는 지난달 22일 최신 메모리 산업 보고서에서 D램과 낸드플래시 수익이 올해 전년 대비 각각 75%, 77%나 크게 증가한 데 이어 2025년에도 D램은 올해 대비 51%, 낸드플래시는 29% 증가해 사상 최고치를 기록할 것으로 예상된다고 밝혔다. D램과 낸드 플래시 시장 성장의 주요 핵심 요인은 ▲HBM 부상 ▲일반 DRAM 제품 세대 진화 ▲서버 수요 회복 등으로 설명된다. HBM은 비트(bit, 메모리 용량 단위) 수요를 증가 시키면서 동시에 업계 평균 가격 전반을 끌어올리는 효과가 있다. 현재 HBM은 D램 비트 출하량의 5%와 매출의 20%를 차지할 전망이다. LPDDR5/5X와 같은 고가 제품 보급 또한 반도체 슈퍼사이클의 한축이다. LPDDR5와 LPDDR5X는 모바일 기기, 고사양 스마트폰과 태블릿에서 주로 사용되는 저전력 DDR (Double Data Rate) 메모리로, 최근 고사양 모바일 기기 보급에 따라 시장이 확대하는 추세다. 시장조사업체 카날리스는 1월 보고서를 통해 둔화했던 글로벌 스마트폰 출하량이 올해 급성장해 2023년 대비 4% 늘어난 11억 7000만 대에 이르고 2027년에는 12억 5000만 대까지 늘 것으로 봤다. LPDDR은 스마트폰 시장이 AI 스마트폰으로 전환함에 따라 LPDDR5 등 고가 메모리 반도체의 수요가 급성장 중이다. 급격한 산업계의 디지털 전환과 AI 개발, 활용을 위한 클라우드 컴퓨팅 수요 급성장에 따른 서버 수요 회복 또한 DDR5 등 주요 메모리 반도체 시장 성장을 견인할 예정이다. 낸드플래시 또한 대용량 QLC 엔터프라이즈 SSD의 증가, 스마트폰에서 QLC UFS 채택, 제조업체의 제한된 자본 지출로 인한 공급 제한, 서버 수요 회복 등을 토대로 급성장할 예정이다. 업계에서는 낸드플래시 중 QLC가 올해 비트 출하량의 20% 전후를 차지할 것으로 보고 스마트폰 애플리케이션에서 QLC가 UFS 시장을 대체하면서 계속 성장할 것으로 본다. 특히 중국 샤오미와 홍미노트 등 스마트폰 제조업체와 OEM 제조업체들이 고급화를 지향하면서 올해 4분기 QLC UFS 솔루션을 채택할 계획할 계획인 만큼 물량 확대 필요성이 재기 된다. 메모리 반도체 시장의 본격적인 개화에 맞서 세계 1,2위 기업인 삼성전자와 SK하이닉스도 본격적인 대응에 나섰다. 삼성전자는 평택4공장(P4)에 6세대 D램 생산라인을 구축을 위해 D램 공정 장비 반입을 준비 중이다. 6세대 D램은 1c로 불리는 10나노미터(nm) 초반대의 차세대 D램이다. 1c D램은 현재 상용화 하지 않은 제품으로, 본격적인 수요 급증 전 선제적으로 대응에 나선 것이다. 앞서 삼성전자는 P4 낸드플래시 공정을 확충한 바 있다. SK하이닉스는 지난 4월 청주 M15X을 신규 D램 공장으로 결정하고 5조 3000억 원을 투입해 HBM 생산 최적화에 나섰다. 지난달 말 이사회에서는 용인 반도체 클러스터의 첫 번째 팹(Fab)과 업무 시설을 건설하는 데 9조4000억원을 투자하기로 결정했다. /김서현기자 seoh@metroseoul.co.kr
